在當(dāng)今科技飛速發(fā)展的時代，AI 芯片成為了半導(dǎo)體行業(yè)的關(guān)鍵領(lǐng)域。而在眾多企業(yè)中，603650 以其獨(dú)特的優(yōu)勢脫穎而出，成為了 AI 芯片最強(qiáng)獨(dú)角獸，并且是 A 股首家且唯一的存在。

在半導(dǎo)體芯片的制造過程中，光刻膠是至關(guān)重要的材料，其質(zhì)量和性能直接影響到芯片的成品率、性能以及可靠性，是半導(dǎo)體行業(yè)不可或缺的一環(huán)。而在光刻膠領(lǐng)域，國內(nèi)公司主要有彤程新材、南大光電、晶瑞電材等。彤程新材是國內(nèi)唯一擁有高檔光刻膠自主研發(fā)及生產(chǎn)能力的企業(yè)，特別是在 KrF 光刻膠領(lǐng)域，是國內(nèi)唯一量產(chǎn)供應(yīng)商。

不僅如此，彤程新材在半導(dǎo)體光刻膠的細(xì)分市場中，ArF 光刻膠代表了國內(nèi)最先進(jìn)的技術(shù)水平，成為我國半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)技術(shù)突破的關(guān)鍵所在。目前，公司生產(chǎn)的 EBR 溶劑達(dá)到 G4 等級規(guī)格，能夠滿足 40 納米及以下工藝制程的芯片。同時，公司還依托在溶劑領(lǐng)域的深厚技術(shù)積累與持續(xù)創(chuàng)新，成功研發(fā)出了多款 ArF 光刻膠產(chǎn)品。這些產(chǎn)品的各項(xiàng)出貨指標(biāo)均已達(dá)到國際先進(jìn)水平，并具備了量產(chǎn)能力。值得一提的是，公司部分 ArF 光刻膠已于 2024 年第一季度通過下游客戶產(chǎn)品認(rèn)證，并在 2024 年第二季度開始上量。

在技術(shù)實(shí)力、客戶基礎(chǔ)、盈利能力的綜合影響下，公司的業(yè)績也交了一份不錯的成績單。2023 年公司營收達(dá)到 29 億元，歸母凈利潤達(dá)到 4 億元，分別同比增長 17.74%和 36.37%，業(yè)績表現(xiàn)優(yōu)異。2024 年第一季度，公司營收同比增長 17.57%，歸母凈利潤同比增長 74.29%，延續(xù)了強(qiáng)勁的增長勢頭。

半導(dǎo)體行業(yè)的回暖也推動了光刻膠需求的放量增長。消費(fèi)電子和半導(dǎo)體行業(yè)的回暖，帶動中芯國際、華虹集團(tuán)、長江存儲等晶圓廠擴(kuò)產(chǎn)，由此增加了對半導(dǎo)體材料尤其是光刻膠的需求。目前國內(nèi)光刻膠市場規(guī)模占全球市場規(guī)模的比重不高于 20%，增長空間較大。預(yù)計(jì) 2026 年我國光刻膠市場規(guī)模將達(dá)到 156 億元，2020 到 2026 年復(fù)合增長率超過 10%。同時，國產(chǎn)替代趨勢不斷加速，產(chǎn)品市場空間有望進(jìn)一步擴(kuò)大。我國光刻膠整體國產(chǎn)化率程度較低，這也為國內(nèi)企業(yè)提供了廣闊的發(fā)展空間。

相信在未來，603650 將繼續(xù)在 AI 芯片領(lǐng)域發(fā)揮重要作用，為我國半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的發(fā)展貢獻(xiàn)更多力量。