近日，金融監(jiān)管總局公布一則答復，對全國政協(xié)委員鞏富文提出的關于完善養(yǎng)老理財體系做好“養(yǎng)老金融”大文章的提案作出回復，引發(fā)廣泛關注。

金融監(jiān)管總局積極支持試點理財公司在依法合規(guī)、風險可控前提下，進一步豐富產(chǎn)品形態(tài)，增加 10 年期以上長期限產(chǎn)品供給。同時，正在探索研究提升養(yǎng)老理財產(chǎn)品流動性的機制安排，以滿足投資者的流動性需求。

截至 2024 年 5 月末，累計發(fā)行養(yǎng)老理財產(chǎn)品 51 只，金額達 1031 億元，投資者合計 47 萬人，已成為我國最主要的第三支柱養(yǎng)老金融產(chǎn)品之一。6 家理財公司的 23 只產(chǎn)品納入個人養(yǎng)老金理財產(chǎn)品名單，金額 45 億元，投資者合計 41 萬人。目前已累計清理完畢近千只名不符實“養(yǎng)老”字樣的理財產(chǎn)品，有力維護了養(yǎng)老金融市場的良好秩序。

在養(yǎng)老理財產(chǎn)品試點通知中，已明確養(yǎng)老理財產(chǎn)品應由納入試點范圍的理財公司發(fā)行，商業(yè)銀行可在依法合規(guī)、風險可控前提下，為養(yǎng)老理財產(chǎn)品提供代銷和托管等服務。目前養(yǎng)老理財產(chǎn)品試點理財公司共 11 家，均具備開業(yè)時間較長、投資管理經(jīng)驗相對豐富、母行綜合實力較強等特點。

為體現(xiàn)社會責任和人文關懷，養(yǎng)老理財產(chǎn)品已普遍建立提前贖回機制。投資者罹患重大疾病等情形時，可按理財產(chǎn)品銷售文件約定辦理提前贖回。金融監(jiān)管總局還要求試點理財公司堅持養(yǎng)老理財產(chǎn)品審慎投資運作，包括采取科學合理、成熟穩(wěn)健的資產(chǎn)配置策略，審慎投資非標準化債權類資產(chǎn)，完善收益平滑基金等風險保障機制，實施非母行第三方獨立托管等，促進養(yǎng)老理財產(chǎn)品穩(wěn)健運行。

金融監(jiān)管總局明確，下一步將督促試點理財公司持續(xù)提升投研能力，進一步加強宏觀政策研究，完善產(chǎn)品投資策略和風險保障機制，建立健全長期考核機制，為投資者提供更加優(yōu)質可靠的養(yǎng)老金融服務。同時，正在抓緊起草《理財公司監(jiān)管評級與分級分類監(jiān)管辦法》，擬將養(yǎng)老理財產(chǎn)品等養(yǎng)老金融業(yè)務開展情況納入理財公司監(jiān)管評級重要考慮因素，并依據(jù)監(jiān)管評級結果對理財公司實施分類監(jiān)管。金融監(jiān)管總局將持續(xù)加強監(jiān)管，堅決查處各類違法違規(guī)行為，維護養(yǎng)老金融市場良好秩序。在養(yǎng)老理財領域，金融監(jiān)管總局要求試點理財公司嚴格規(guī)范設計和發(fā)行養(yǎng)老理財產(chǎn)品，做好銷售管理、凈值化信息披露和投資者保護等工作，突出提示產(chǎn)品在不同風險條件下的收益結果，完善與投資者利益趨同的收費模式，增強人民群眾獲得感、幸福感、安全感。